王阳
- 作品数：2 被引量：4H指数：1
- 供职机构：广东财经大学更多>>
- 发文基金：教育部人文社会科学研究基金国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理更多>>
- 基于熵理论的金融市场风险测度及实证研究被引量：4
- 2016年
- 目前主流的金融风险测度方法如Va R、CVa R和ES都是基于均值-方差分析框架,刻画金融风险都通过分析收益率分布,且大多将收益率分布描述成正态分布;然而,这种传统方法不能很好地拟合证券市场诸如尖峰厚尾形态的真实分布。物理学中的熵可以用来度量不确定性程度,选取熵值最大的概率分布可以更好地描述证券市场价格随机过程。将熵理论引入金融风险测度研究中,利用最大熵分布对道琼斯指数、纳斯达克指数、德国DAX指数、法国CAC指数、日经225指数、上证指数等欧、美、亚典型并具有代表性的6个证券指数近20年的日数据进行实证分析得出,这种度量方法可以更加准确刻画证券市场收益率分布以及描述金融风险特征。
- 刘湘云王阳杨磊
- 关键词：证券市场金融风险
- “恒进N”融资租赁资产证券化产品风险分析
- 融资租赁是促进实体经济发展的重要手段,经过几十年的发展,较高的租赁资产极大的限制了融资租赁企业业务的经营,根据租金具有稳定的现金流,将租赁资产打包出售进行租赁资产证券化可以缓解融资租赁行业融资难的问题,实现发展的可持续性...
- 王阳
- 关键词：融资租赁租赁资产资产证券化
- 文献传递
